Opções Trading Calendar Spread

Spreads de calendário também são conhecidos como spreads de tempo ou horizontais porque envolvem opções com diferentes meses de vencimento. Neste caso, horizontal refere-se ao fato de que meses de opção foram originalmente listados no quadro na troca da esquerda para a direita. Os preços foram listados de cima para baixo Por esta razão, as opções com preços de greve diferentes ea mesma expiração são muitas vezes referidos como spreads verticais. Em termos mais simples, um spread longo calendário envolve a compra de uma opção com um vencimento mais longo e vender uma opção com o Mesmo preço de greve e uma expiração mais curta Por exemplo, imagine que o Dell Computer DELL está sendo negociado por 45 por ação Para iniciar um spread de calendário, você pode vender o Dell junho 45 chamadas e comprar o 45 de julho callss. Calendar Spread example. DELL trading 45. Didn t encontrar o que você precisava Deixar-nos. Brokerage Produtos Não FDIC Segurado Sem Garantia Bancária May Lose Value. optionsXpress, Inc faz nenhuma recomendação de investimento e não fornece Financeiro, fiscal ou jurídico O conteúdo e as ferramentas são fornecidos apenas para fins educacionais e informativos Qualquer símbolo de ações, opções ou futuros exibidos são apenas para fins ilustrativos e não se destinam a retratar uma recomendação para comprar ou vender uma determinada segurança Produtos e serviços destinados Para clientes dos EUA e pode não estar disponível ou oferecido em outras jurisdições. Negociação on-line tem risco inerente Resposta do sistema e tempos de acesso que podem variar devido às condições de mercado, desempenho do sistema, volume e outros fatores Opções e futuros envolvem risco e não são adequados para todos Investidores Por favor, leia Características e Riscos de Opções Padronizadas e Declaração de Divulgação de Risco para Futuros e Opções em nosso site, antes de solicitar uma conta, também disponível pelo telefone 888 280 8020 ou 312 629 5455 Um investidor deve entender estes e riscos adicionais antes da negociação Multiple Opções de opções de perna vai envolver várias opções de commissions. Charles Schwab Co Inc Xpress, Inc e Charles Schwab Bank são empresas separadas, mas afiliadas e subsidiárias da Charles Schwab Corporation Brokerage produtos são oferecidos por Charles Schwab Co Inc Membro SIPC Schwab e optionsXpress, Inc Membro SIPC optionsXpress Depósito e produtos e serviços de empréstimo são oferecidos pelo Banco Charles Schwab , Membro FDIC e um mutuante de habitação igual Schwab Bank.2017 optionsXpress, Inc Todos os direitos reservados Membro SIPC. Option Spread Strategies. By John Summa CTA, PhD, Fundador de Muitas vezes, os novos comerciantes saltar para o jogo de opções com pouca ou nenhuma compreensão de Como as opções se espalha pode fornecer um projeto de estratégia melhor Com um pouco de esforço, no entanto, os comerciantes podem aprender a tirar proveito da flexibilidade e pleno poder das opções como um veículo de negociação Com isso em mente, nós reunimos as seguintes opções espalhadas Tutorial, que esperamos que irá encurtar a curva de aprendizagem. A maioria das opções negociadas on. exchanges tomar a forma do que são conhecidos como outrights ou seja, o Compra ou venda de uma opção por conta própria Por outro lado, o que a indústria termos complexos comércios compreendem apenas uma pequena parte do volume total de negócios É nesta categoria que encontramos o comércio complexo conhecido como uma opção spread. Using um A opção spread envolve a combinação de duas greves de opção diferentes como parte de uma estratégia de risco limitado Embora a idéia básica seja simples, as implicações de certas construções de propagação podem ficar um pouco mais complicadas. Este tutorial foi projetado para ajudá-lo a entender melhor os spreads de opções, E as condições para o melhor uso Enquanto o conceito geral de uma propagação é bastante simples, o diabo, como se costuma dizer, está sempre nos detalhes Este tutorial irá ensinar-lhe quais são as opções de spreads e quando eles devem ser usados ​​Você também aprenderá a avaliar O risco potencial medido na forma dos gregos - Delta Theta Vega envolvidos com os diferentes tipos de spreads utilizados, dependendo se você é bearish, bullish ou neutro. Assim, antes de saltar em Um comércio que você acha que você descobriu, continue a ler para saber como uma propagação pode melhor ajustar a situação e seu mercado outlook Se você precisa de um curso de atualização sobre o básico de opções e terminologia opção antes de mergulhar mais fundo, sugerimos que você check-out Nossas Opções Básico tutorial. Pencil em lucros em qualquer mercado com um calendário Spread. When mercado condições desmoronar, opções se tornar uma ferramenta valiosa para os investidores Enquanto muitos investidores tremer com a menção da palavra opções, existem muitas opções estratégias que podem ser usadas para Ajudar a reduzir o risco de volatilidade do mercado Neste artigo vamos examinar os muitos usos do calendário espalhar e discutir como fazer essa estratégia de trabalho durante qualquer clima de mercado Começando Calendário spreads são uma ótima maneira de combinar as vantagens de spreads e direcional Opção negocia na mesma posição Dependendo de como você implementar esta estratégia, você pode ter ou. um mercado posição neutra que você pode rolar para fora algumas vezes para pagar o c Ost da propagação enquanto aproveitando decay. or tempo, uma posição a curto prazo mercado neutro com um viés direccional a mais longo prazo que está equipado com potencial de ganho ilimitado. De qualquer forma, o comércio pode fornecer muitas vantagens que uma simples chamada antiga Ou pôr não pode fornecer em seus próprios. Spreads do calendário longo Uma propagação longa do calendário, que seja consultada frequentemente como uma propagação do tempo é a compra e a venda de uma opção da chamada ou a compra e venda de uma opção do mesmo preço mas diferentes Meses de vencimento Em essência, você está vendendo uma opção de curto prazo e comprar uma opção de longa data Isso significa que o resultado é um débito líquido para a conta Na verdade, a venda da opção de curto prazo reduz o preço do longo prazo, Datada opção, tornando o comércio mais barato do que comprar a opção de longa data pura e simplesmente Porque as duas opções expiram em meses diferentes, este comércio pode assumir muitas formas diferentes como passar meses de expiração. Há duas vantagens inerentes à negociação de um calendário sobre um calendário de chamadas, mas ambos são negociações prontamente aceitáveis. Se você usa chamadas ou coloca depende do seu Sentimento do veículo subjacente do investimento Se você for bullish, você compraria um spread da chamada do calendário Se você for bearish, você compraria um propagação psto do calendário. Se o negociador ainda tiver uma previsão neutra, pode escolher vender outra opção de encontro Por outro lado, se o comerciante agora sente que o estoque vai começar a se mover na direção da previsão de longo prazo, ele ou ela pode deixar a posição longa em jogo e colher os benefícios de ter Potencial de lucro ilimitado Para dar-lhe um exemplo de como esta estratégia é aplicada, vamos caminhar através de um exemplo. Planejamento do Comércio O primeiro passo no planejamento de um comércio é identificar um sentimento do mercado e prever o que ma As condições de mercado serão como nos próximos meses Vamos supor que temos uma perspectiva de baixa no mercado e que o sentimento geral não mostra qualquer sinal de mudança nos próximos meses Neste caso, devemos considerar um calendário de pôr Spread. This estratégia pode ser aplicada a um estoque, índice ou ETF que oferece opções No entanto, para os melhores resultados, considere um veículo que é extremamente líquido, com spreads muito estreito entre bid e pedir preços Para o nosso exemplo, vamos usar o DIA , Que é o ETF que rastreia o Dow Jones Industrial Average. Olhando para um gráfico de cinco anos Figura 1, você pode ver que a ação de preço recente indica um padrão de reversão conhecido como o padrão de cabeça e ombros Os preços confirmaram recentemente este padrão, Que sugere a desvantagem continuada Para uma visão mais detalhada, veja Analisando Padrões de Gráfico Cabeça e Ombros. Figura 1 Um padrão de reversão em baixa no gráfico de cinco anos do DIA. Se você olhar para um gráfico de um ano, verá que os preços estão sobrevendidos e você São susceptíveis de ver os preços consolidar a curto prazo Com base nessas métricas um spread calendário seria um bom ajuste Se os preços se consolidam no curto prazo, a opção de curto prazo deve expirar fora do dinheiro A opção mais datada seria um Valor valioso uma vez que os preços começam a retomar a tendência de queda. Baseado no preço mostrado no gráfico do DIA, que é 113 84, vamos olhar para os preços de julho e agosto 113 puts Aqui está o que o comércio parece. Comprado Setembro DIA 113 Põe - 4 30.Venda em Julho DIA 113 Põe 1 76 Débito 2 54.Upon entrar no comércio, é importante saber como ele vai reagir De um modo geral, spreads mover muito mais devagar do que a maioria das estratégias de opção Isso ocorre porque cada posição Ligeiramente desloca o outro no curto prazo Se o DIA permanece acima de 113 na expiração de julho, em seguida, o julho colocar vai expirar sem valor, deixando o investidor por muito tempo um setembro de 113 colocado Neste caso, você vai querer o mercado para se mover, tanto quanto possível Para a desvantagem Quanto mais mo Se os preços estão abaixo de 113, o investidor pode optar por lançar a posição naquele momento, o que significa que iria comprar de volta o 113 de julho colocar e vender um 113 de agosto colocar Se você está cada vez mais baixa sobre a As últimas etapas envolvidas neste processo são para estabelecer um plano de saída e para certificar-se de que você tenha gerenciado adequadamente o seu risco Um tamanho de posição adequada vai ajudar a gerenciar o risco, mas Um comerciante deve também certificar-se de que têm uma estratégia da saída na mente ao fazer exame do comércio como está, a perda máxima neste comércio é o débito líquido de 2 54 Para mais, veja negociar o QQQQ com os spreads colocados dentro do dinheiro. Trading Dicas Existem algumas dicas de negociação a considerar quando o calendário de negócios spreads. Pick meses de expiração como para uma chamada coberta Ao negociar um spread calendário, tente pensar desta estratégia como uma chamada coberta A única diferença é que você não possui o Estoque subjacente, mas você possui th E direito de comprá-lo Para saber mais, leia O básico de chamadas cobertas. Ao tratar este comércio como uma chamada coberta, ele irá ajudá-lo a escolher meses de vencimento rapidamente Ao selecionar a data de validade da opção longa, é aconselhável ir pelo menos Dois a três meses para fora Isto dependerá em grande parte de sua previsão No entanto, ao selecionar a greve curta, é uma boa prática para sempre vender a opção disponível mais curto disponível Estas opções perdem o valor mais rápido, e pode ser lançado mês a mês Sobre a vida do trade. Leg em uma propagação do calendário Para os comerciantes que possuem chamadas ou puts contra um estoque, eles podem vender uma opção contra esta posição e perna em um calendário espalhar em qualquer ponto Por exemplo, se você possui chamadas em um determinado Estoque e ele fez um movimento significativo para o lado positivo, mas recentemente nivelado, você pode vender uma chamada contra este estoque, se você é neutro sobre o curto prazo Os comerciantes podem usar esta estratégia legging-in para montar os mergulhos em uma tendência ascendente Estoque para lea Rn mais sobre esta estratégia, consulte Uma chamada alternativa coberta Adicionar um Leg. Plan para gerenciar Risco A ponta final de negociação é no que diz respeito ao gerenciamento de risco Planejar seu tamanho de posição em torno da perda máxima do comércio e tentar cortar perdas curto quando você determinou Que o comércio não está mais dentro do âmbito da sua previsão. O que evitar Como qualquer estratégia de negociação, é importante conhecer os riscos e desvantagens envolvidos. Limited Upside nas fases iniciais Em primeiro lugar, é importante saber que este comércio tem Limitado quando ambas as pernas estão em jogo No entanto, uma vez que a opção curta expira, a posição longa restante tem potencial de lucro ilimitado É importante lembrar que nos estágios iniciais deste comércio, é uma estratégia de negociação neutra Se o estoque começa a se mover Mais do que o esperado, isso é o que pode resultar em ganhos limitados. Estar ciente das datas de validade Falando de datas de validade, este é outro risco que precisa ser planejado para Como a data de expiração para o curto op Se a opção curta expirar fora do dinheiro, então o contrato expira sem valor Se a opção está no dinheiro, então o comerciante deve considerar a compra de volta a opção ao preço de mercado Depois que o comerciante tomou medidas Com a opção curta, ele ou ela pode então decidir se deseja rolar a posição. Time Your Entry Well O último risco a evitar quando spreads de calendário de negociação é uma entrada intempestiva Em geral, timing de mercado é muito menos crítico quando spreads comerciais, mas um comércio Que é muito mal-cronometrado pode resultar em uma perda máxima muito rapidamente Portanto, é importante pesquisar a condição do mercado global e para se certificar de que você está negociando na direção da tendência subjacente do estoque Conclusão Em resumo, é Importante lembrar que uma propagação de longo calendário é uma estratégia de negociação neutra - e em alguns casos direcional - que é usada quando um trader espera um movimento gradual ou lateral no curto prazo e tem mais direção Viés sobre a vida da opção de mais longo prazo Este comércio é construído através da venda de uma opção de curto prazo e comprar uma opção mais datada, resultando em um débito líquido Este spread pode ser criado com chamadas ou puts e, portanto, pode ser um Bullish ou bearish estratégia O comerciante quer ver a opção de curto prazo decadência em uma taxa mais rápida do que a opção mais datada. Quando a negociação desta estratégia aqui são alguns pontos-chave para lembrar. Pode ser negociado como uma estratégia de alta ou baixa. Gera o lucro como o tempo decays. Risk é limitado ao débito líquido. Benefícios de um aumento na volatilidade. Se atribuído, o comerciante perde o valor de tempo deixado na posição. Oferece alavancagem adicional, a fim de fazer o excesso returns. Losses são limitados se o O preço das ações se move drasticamente. O montante máximo de dinheiro que os Estados Unidos podem emprestar O teto da dívida foi criado sob o segundo Liberty Bond Act. A taxa de juros em que uma instituição depositária empresta fundos mantidos no Federal Reserve a ano A instituição de depósito.1 Uma medida estatística da dispersão de retornos para um dado índice de segurança ou mercado A volatilidade pode ser medido. Um ato que o Congresso dos EUA aprovou em 1933 como a Lei Bancária, que proibia os bancos comerciais de participar no investimento. A folha de pagamento refere-se a qualquer trabalho fora de fazendas, casas particulares e do setor sem fins lucrativos O Bureau dos EUA da sigla de moeda corrente ou símbolo de moeda para a rupia indiana INR, a moeda da Índia A rupia é composta de 1.